オプション取引再入門　2012年第1回　第二日程　（平日夜開催）

【日付】　その2　平成24年 2月24日（金曜日）
【時間】　19時から21時　（50分×２）

http://mazyoshisystemlabo.tumblr.com/post/16793917564/2012-1

その2から受講を検討されている方に向けて時間割をお知らせします。

1限目

　A　ボラティリティ徹底研究　（※　実践応用を見据えて）
　　　　　①　年率ベースのHVを　必要な期間に応じて換算する
　　　　　②　確率分布を求める方法を取得する。
　　　　　※　①、②より　エクセルシート「ボラティリティと到達確率」で
　　　　　　　 具体的に見ていきます。
　B　損失可能性の額（リスク額）を計算する要領を学ぶ
　　　　　Aで計算した特定価格の到達確率を元にリスク額の計算をします。
　　　　　※　具体的に日経先物の証拠金の金額の決まり方（SCAN)を
　　　　　　　 例題として扱い、詳しく解説していきます。
2限目
　C　オプション価格算出の実際
　　　　　○　バイノミナルでオプション価格を算出する
　　　　　　　※　今まで勉強してきた、確率とオプションの収益を総合する
　　　　　　　　　 過程を学ぶ
　　　　　○　BS式を眺めてみる　（離散系から連続系へ）
　　　　　　　 ブラックショールズ方程式の詳しい説明はしませんが、
　　　　　　　 ぼんやりと何をにやっているのかを解説してみます。
　D　オプション価格の変化の特徴を知る
　　　　　※　BS式で作った価格マトリックスをみて、様々な要素ごとに
　　　　　　　 オプション価格の変化に与える影響をざっくり眺めてみます。

　　　　　オプションを見るときに使う　４つのギリシャ文字（グリークス）が
　　　　　なにを意味しているのかを入門レベルでの解説をいたします。
　　　　【デルタ】　　原資産（ほぼ先物の動きと同じ）が動くと
　　　　　　　　　　　 オプション価格はいくら動くか？
　　　　【ガンマ】　　原資産が動くと上の「デルタ」はどのように動くのか？
　　　　【セータ】　　時間が経つとオプション価格はどう変化する（下げる）のか？
　　　　【ベガ】　　　ボラティリテイが動くことでオプション価格はどう変化するのか？　　

　　　　　以上をオプション価格マトリックスを示すエクセルシートを使って眺めていきます。

※　Dの部分を詳しく解説するセミナーは別途3月18日に行います。
2月24日はその入門的解説をいたします。

参加を希望される方は

info@mazyoshisystemlabo.com

までメールにて、お申込みください。